上海元葵产品报告Product Report
施振星荣获“新财富中国最佳私募证券投资经理”
时间:2016-08-11
2016年8月10日,在历时八个月的评审之后,“新财富中国最佳私募证券投资经理”TOP50正式发布,元葵资产董事长施振星荣获“最佳投资经理TOP50”,并获得“CTA和宏观策略最佳私募证券投资经理”大奖。
 
奖项简介
 
 
 

这是在资本圈以专业排名见长的新财富,7年来推出的第一份私募榜单。本次评选由新财富和上海交通大学上海高级金融学院共同发起并执行,从运行10万多只产品中的15000名私募证券投资基金投资经理中,挑选出最优秀的50人,相当于三千多挑一。

 
评奖方式
 
 
 

根据新财富介绍,本届评选分5大策略类型,每个策略类型分5年、3年和1年三个时间期限。评选设初选和终审两个环节,经过第一轮客观指标的筛查,118位基金经理从海选中入选TOP50的入围名单,进入异议期。异议期结束后的两个月,主办方对入围者现场走访尽调,并根据获得的第一手资料综合评价、完成118人的“二进一”评选。

 

在具体评选方法上,本次评选采用定量与定性相结合的方式。定量指标从收益、风险及风险调整后收益三个维度进行评价,风险指标包括波动率、最大回撤、最大回撤/波动率。其中,波动率具备统计意义,可作为衡量整体风险的指标;最大回撤虽不具备统计意义,但是投资者非常关注的指标;由于私募证券投资可能用到杠杆,而同一策略在不同杠杆比例下,波动率和最大回撤也随之改变,因此,考虑到不同杠杆比例的可对比性,本评选用最大回撤和波动率的比例来衡量单位波动所产生的最大回撤。风险调整后收益中,不仅采用夏普比率,还包括索提诺比率,因为夏普比率没有区分上行和下行风险,而索提诺比率重点关注下行风险。

 

定性考察以投资策略为核心出发点,风控体系、投资经理、投研团队和IT系统都要与投资策略相匹配。每一个维度都有若干重点评价指标,比如在投资策略中,特别关注策略的原理、收益来源是否合理可持续;在风控体系中,风控指标、风控团队的经验以及风控的独立性都是评价的重点内容。定性评价中仍然坚持以客观指标和依据为主的原则,尽量避免主观判断。

 

 
关于元葵
 
 
 

元葵资产是一家在中国证券基金业协会登记注册,致力于为机构和高净值客户提供投资服务的私募基金管理公司。我们始终信奉复利成长的投资理念,以宏观对冲为核心策略,追求稳健的绝对收益和可持续的长期增长。

 

元葵资产长期专注于二级市场投资,核心业务主要为对冲基金、衍生品专项基金、证券投资专项基金、固定收益专项基金和家族财富管理。公司拥有稳健持续的对冲基金管理框架,投资团队具有20多年投资管理经验,信奉复利成长的投资理念,以宏观对冲为核心策略,追求稳健的绝对收益和可持续的长期增长。

 

元葵资产将会始终秉承“为你的一生投资,用我的一生管理”的投资理念,致力于成为投资者最值得信赖的财富管家,期待与您共同成长!